¿Qué es una línea de crédito personal y cómo funciona?

Si está tratando de evitar las altas tasas que vienen con las tarjetas de crédito, pero conserva la flexibilidad del crédito giratorio, vale la pena considerar una línea de crédito personal. Una línea de crédito personal puede ayudarlo a cubrir gastos inesperados, financiar proyectos importantes o llenar los vacíos de flujo de efectivo temporal.

Sin embargo, a diferencia de un tarjeta de créditolos fondos de la cuenta solo se pueden usar y reutilizar durante un tiempo establecido llamado período de sorteo. Cuando termina, ya no se le permite hacer retiros y deberá volver a aplicar para mantener abierta la línea de crédito personal.

¿Qué es una línea personal de crédito (PLOC)?

Una línea personal de crédito, o PLOC, es una cuenta giratoria no garantizada con una tasa de interés variable. El pago mensual se basa en el monto que usa, y puede usarlo y reutilizarlo según sea necesario y pagar con intereses, Al igual que una tarjeta de crédito.

Los PLOC generalmente tienen tasas de interés más bajas que tarjetas de créditopor lo que suelen ser más baratos para los grandes avances en efectivo. También son una herramienta útil para administrar el flujo de efectivo diario si tiene ingresos irregulares del trabajo por cuenta propia o un negocio estacional. Si tiene gastos continuos, como facturas médicas o planificación de bodas, la naturaleza giratoria de un PLOC puede brindarle flexibilidad para difundir los pagos.

¿Cómo funciona una línea personal de crédito?

Encontrará muchas similitudes entre las tarjetas de crédito y las líneas personales de crédito. La línea se aprueba en función de una revisión de su puntaje de crédito e ingresos. Una vez que sea aprobado, puede tocar el dinero en una aplicación móvil o retirando fondos en una sucursal local.

Los cargos mensuales de pago e intereses solo se acumulan sobre el monto que utiliza. Por ejemplo, si obtiene una línea de crédito personal de $ 10,000 pero solo necesita usar $ 1,000, su pago solo se basa en el saldo que lleva.

Una diferencia de las tarjetas de crédito es el período de sorteo, que solo le da dos a cinco años para seguir prestados y pagar hasta el límite. Al final de ese período, tendría que volver a aplicar o pagar el saldo en su totalidad.

1. Solicitar una línea personal de crédito

Si bien son menos comunes que los préstamos personales, algunas instituciones financieras, incluidos bancos y cooperativas de crédito, ofrecen PLOC. Necesitará un buen puntaje de crédito y un historial de crédito sólido para calificar para una línea de crédito personal.

«Desea tener el mejor crédito que pueda tener», dijo Dave Sullivan, experto en crédito de la cooperativa de crédito impulsada por personas. «Si tiene alguna línea de crédito renovable, es mejor pagarlas lo más bajo que pueda antes de postularse, y asegurarse de que se haya informado información a las oficinas de crédito».

Consulte con varios prestamistas para ver quién le dará los mejores términos. Deberá considerar las tasas de interés, los términos de reembolso y la duración del período de sorteo.

El proceso de solicitud para un PLOC es muy similar al solicitar cualquier préstamo, y a menudo se puede completar en línea. Una vez que haya decidido un prestamista y el límite de crédito que busque, deberá proporcionar documentación para verificar su identidad e ingresos.

2. Usando su línea de crédito personal

Las líneas personales de crédito le dan acceso al crédito tal como lo necesita. Puede recibir una tarjeta de crédito o poder acceder a fondos transfiriéndolos a su cuenta bancaria en línea. Los bancos y las cooperativas de crédito pueden permitirle transferir fondos desde su línea de crédito directamente a su cuenta de corriente o ahorros. Puede usar tanto o tan poca de la cantidad máxima de la cuenta a la vez como desee. Solo asegúrese de realizar un seguimiento de cuándo finalice el período de dibujo: no podrá acceder a fondos una vez que expire.

3. Raying de su línea de crédito personal

Su pago variará según la cantidad de crédito que ha utilizado. Es importante prestar atención a cómo cambia el pago mensual cada mes para evitar que el monto adeude accidentalmente. No puede ver cargos o pagos en la cuenta dependiendo de cuándo acceda a los fondos y cuándo se debe su pago.

La estructura del reembolso puede variar según el prestamista. Las estructuras comunes incluyen:

• Dibuje y períodos de reembolso: Este es el tipo de reembolso más común utilizado para un PLOC, como se describió anteriormente. Por lo general, se requieren pagos mensuales durante el período de reembolso.
• Pagos de globo: Este tipo de reembolso requiere que el saldo completo se deba al final del período de sorteo.
• Línea de crédito de demanda: Si bien no es muy común, algunos prestamistas pueden establecer un PLOC como una línea de crédito de demanda. Esto significa que el prestamista tiene derecho a solicitar un reembolso total en cualquier momento.

Si planea cerrar su cuenta después de que finalice el período de sorteo, averigüe si hay tarifas por hacerlo.

Reembolso por líneas personales de crédito

Las líneas personales de crédito son temporales. Tendrá un período finito durante el cual puede retirar fondos, llamado un período de empate. Si aún tiene un saldo no remunerado cuando finalice el período de sorteo, ingresará al período de reembolso.

Al configurar su línea de crédito personal, asegúrese de comprender los términos de reembolso de su prestamista y haga un plan que mejor se adapte a sus finanzas.

Líneas personales de crédito vs. alternativas

Si no está seguro de que un PLOC sea para usted, tiene varias otras opciones para elegir. Algunos están girando, pero serán asegurados por su hogar (como un Línea de crédito de capital doméstico). Otros son préstamos a plazos como préstamos personales y de capital doméstico, con un pago fijo por un período de tiempo establecido.

Líneas personales de crédito versus préstamos personales

Préstamos personales y líneas personales de crédito son completamente diferentes. Un préstamo personal es un tipo de préstamo a plazos. Recibe todos los fondos a la vez y realiza pagos con el monto total que pide prestado. Viene con una tasa fija, pago y se le pagan típicamente de uno a siete años. Es una buena opción si necesita todo el dinero a la vez para consolidación de la deudaemergencias o incluso para comprar un automóvil viejo que los prestamistas de automóviles no financien.

Una línea de crédito personal puede darle un pago mensual más bajo si no lo desea o necesita usar todos los fondos de inmediato. Sin embargo, debido a que la tasa es variable, el pago es más inestable. Hacer el pago mínimo debido podría mantenerlo en deuda más tiempo que si tuviera un pago establecido con un préstamo personal.

Líneas personales de crédito versus tarjetas de crédito

La decisión entre una línea personal de crédito y una tarjeta de crédito se reduce a la tarifa, los requisitos de calificación y la flexibilidad. Hay tarjetas de crédito para todo tipo de tipos de crédito, mientras que los PLOC generalmente están reservados para prestatarios de puntaje de crédito más altos. Eso generalmente significa que las tasas son más altas en las tarjetas de crédito versus las líneas de crédito personales.

Tampoco tendrá un período de empate con una tarjeta de crédito. La cuenta conservará su función de crédito renovable durante el tiempo que esté abierto. Sin embargo, eso hace que sea más fácil llevar un equilibrio más tiempo de lo que lo haría con un PLOC ya que tiene un período de sorteo limitado.

Línea personal de crédito versus préstamos de capital doméstico

Un préstamo de capital doméstico es un préstamo a plazos de tasa fija con términos que oscilan entre 15 y 30 años y tasas que generalmente son mucho más bajas que los PLOC. El interés es deducible de impuestos si usa los fondos para mejoras en el hogar. Sin embargo, debido a que su hogar está asegurado un préstamo de capital domiciliario, corre el riesgo de perder su hogar si incumplirá.

Línea personal de crédito vs. Línea de crédito de capital doméstico (HELOC)

Los HELOC y las líneas personales de crédito le brindan la misma flexibilidad de usar y pagar el saldo que desee. A Heloc También presenta un período de empate, sin embargo, a menudo es mucho más largo, extendiendo a 10 años en muchos prestamistas.

Tiene los mismos beneficios fiscales que un préstamo de capital doméstico si utiliza los fondos para renovar su hogar. También tiene el mismo riesgo de perder su hogar ante la ejecución hipotecaria si no puede pagarlo, ya que está asegurado.

Pros y contras de líneas personales de crédito

Pros

• Acceso a fondos según sea necesario
• Protección contra sobregiro en algunas cuentas
• Tarifas más bajas que las tarjetas de crédito
• El pago solo se basa en el crédito utilizado

Contras

• Las tasas variables pueden conducir a un pago más alto
• Período de sorteo limitado en comparación con las tarjetas de crédito, que no tienen período de sorteo
• Tasas más altas que los helocs
• Por lo general, necesita altos puntajes de crédito para calificar

Final

Al igual que una tarjeta de crédito, se puede usar una línea de crédito personal de forma giratoria según sea necesario. El dinero prestado de esta manera tiene muchas ventajas, incluida la proporcionar acceso rápido al efectivo y ofrecer tarifas más competitivas que las tarjetas de crédito.

Pero necesitará un historial crediticio sólido para calificar y existe el riesgo de prestarse en exceso si no tiene antecedentes de usar el crédito de manera responsable. Asegúrese de comprar y encontrar las mejores tasas de interés y términos para sus necesidades financieras.

Preguntas frecuentes sobre líneas personales de crédito