Fannie Mae, Freddie Mac para comenzar a usar VantageScore

Durante décadas, prestamistas hipotecarios han utilizado un solo puntaje de crédito: el Puntaje FICO – para suscribir solicitudes para préstamos para el hogar. Pero eso está a punto de cambiar.

Bill Pulte, director de la Agencia Federal de Finanzas de Vivienda, anunció el 8 de julio que los gigantes hipotecarios Fannie Mae Y Freddie Mac comenzará a usar un segundo puntaje de crédito de una empresa competidora que tenga en cuenta más factores financieros. «El historial de crédito ya no incluirá tarjetas de crédito y préstamos». Pulte escribió en x. «Esto es enorme».

El cambio podría ayudar a varios millones de estadounidenses a ser elegibles para los préstamos hipotecarios para los que de otro modo no habrían calificado. Sin embargo, es poco probable que la nueva competencia entre las empresas rivales de puntuación de crédito afecte la cantidad de prestatarios que pagan por los costos de cierre de la hipoteca: las tarifas de crédito representan solo una pequeña fracción de esa cantidad.

¿Qué está cambiando?

Durante años, los prestamistas han usado solo el puntaje FICO, de Fair Isaac Corp., una métrica que generalmente excluye cosas como el alquiler y los pagos de servicios públicos. Desde 2022, el FHFA ha requerido que los prestamistas usen el puntaje FICO 10 T, una calificación específica de la hipoteca que es uno de los muchos puntajes emitidos por FICO.

En el cambio de esta semana, Pulte anunció que ambas agencias también pueden comenzar a usar una métrica rival de VantageScore. Esa calificación, conocida como VantageScore 4.0, analiza una gama más amplia de factores.

«Más de lo que está en los informes de crédito (de los consumidores) (pagos de telecomunicaciones, pagos de servicios públicos, pagos de alquiler) son parte del proceso de consideración sobre si son confiables para una hipoteca», dice Tony Hutchinson, jefe de asuntos públicos en VantageScore. «Eso abrirá la puerta a una gran cantidad de personas que han sido invisibles. Se vuelve potenciador para el consumidor».

VantageScore obtiene 33 millones de consumidores más que FICO, por lo que los prestatarios que eran invisibles para el modelo FICO podrían surgir de las sombras, dice Hutchinson. Entre esos 33 millones de estadounidenses, 13 millones tienen una puntuación vantana de al menos 620, el umbral para calificar para los préstamos Fannie y Freddie. Y a partir de ese subconjunto, se estima que 5 millones de personas podrían permitirse ser compradores de vivienda.

No está claro cuándo Fannie y Freddie comenzarán a aceptar el nuevo puntaje de crédito. Ambas compañías necesitan ajustar sus sistemas de origen de préstamos y sus estructuras de precios para reflejar el modelo de puntuación adicional.

¿Ahorrará dinero a los compradores de viviendas?

Los prestamistas se han apretado sobre los crecientes costos de los puntajes de crédito e informes de crédito, y es posible que la introducción de una nueva oferta pueda introducir la competencia de precios. Sin embargo, es probable que cualquier ahorro desaparezca en los costos generales de cierre, que están dominados por sumas mucho más grandes para cosas como el seguro de título y las evaluaciones.

Las acciones de FICO cayeron en el anuncio de Pulte. Si bien FICO molestó recientemente a la industria al aumentar el costo de un puntaje FICO a $ 4.95 desde $ 3.50, la compañía ha estado minimizando el impacto de sus tarifas en la imagen de costo general.

«Con los costos de cierre promedio de aproximadamente $ 6,000 por hipoteca, las regalías de FICO siguen siendo un porcentaje extremadamente pequeño, aproximadamente dos décimas de 1 por ciento (o menos), de los costos de cierre de un consumidor y, por lo tanto, no son un impedimento para la propiedad», escribió el CEO de FICO Lansing en el blog de la compañía el año pasado.

Hutchinson dijo que no está claro cómo la nueva competencia afectará los precios. «Es una pequeña porción del costo general de cierre», dijo, «pero afectará a los consumidores».