Artit_wongpradu/getty imágenes; Ilustración de Issiah Davis/Bankrate
Control de llave
Un préstamo de construcción de la FHA es un tipo de préstamo de la FHA que cubre el costo de construir una casa, incluida la compra de tierras o lotes, materiales de construcción y mano de obra.
Hay dos tipos de préstamos de construcción de la FHA: un préstamo de construcción a permanente de la FHA y un préstamo de la FHA 203 (k).
Un préstamo de construcción de la FHA se puede llevar a una hipoteca permanente de la FHA.
¿Qué es un préstamo de construcción de la FHA?
Un préstamo de construcción de la FHA es un tipo de préstamo de la FHA utilizado para construir una casa. Funciona como un préstamo de construcción convencional al proporcionar financiamiento a corto plazo para los costos de construcción, incluidos los terrenos, los materiales de construcción y la mano de obra. A menudo, los prestatarios convierten estos préstamos a hipotecas a largo plazo una vez que se construye la casa.
Sin embargo, a diferencia de los préstamos de construcción convencionales, los préstamos de construcción de la FHA están asegurados por la Administración Federal de Vivienda (FHA). Eso significa que si tiene un puntaje de crédito de al menos 580, podría realizar un pago inicial de tan solo 3.5 por ciento.
¿Cómo funciona un préstamo de construcción?
Los préstamos de construcción no son como hipotecas regulares. Por lo general, tienen un plazo de solo un año, durante el cual el prestamista tiene la propiedad inspeccionada regularmente y libera pagos, generalmente directamente a su contratista, a medida que se cumplen los hitos. Una vez que se termina la construcción, el préstamo se convierte en una hipoteca tradicional o el prestatario obtiene una hipoteca para pagarlo.
Requisitos de préstamos de construcción de la FHA
Los requisitos de calificación para un préstamo de construcción de la FHA son similares a los de los préstamos estándar de la FHA, pero con algunas adiciones.
Para calificar para cualquier préstamo de la FHA, deberá cumplir con los siguientes criterios:
- Puntaje de crédito: Al menos 580, o tan bajo como 500 si se deja al menos un 10 por ciento
- Relación deuda / ingreso (DTI): No más del 43 por ciento, con algunas excepciones
- Depósito: 3.5 por ciento con un puntaje de crédito de al menos 580, o al menos 10 por ciento con un puntaje de crédito entre 500 y 579
- Límites de préstamo: No más que los límites de préstamo de la FHA para el año. Para 203 (k) préstamos, no es más que los límites de los préstamos de la FHA, el valor de la renovación posterior de la casa más los costos de mejora o el valor de renovación posterior de la casa, lo que sea menor. Puede buscar el límite en su área utilizando la herramienta de búsqueda de la FHA.
- Seguro hipotecario: Primas de seguro hipotecario de FHA por adelantado y anual, pagados por la vida útil del préstamo en la mayoría de los casos
- Ocupación: Solo residencias primarias
Además de estos requisitos, los préstamos de construcción de la FHA requieren documentación sobre el proyecto de construcción o renovación y el contratista que planea usar. Para un préstamo estándar 203 (k), se le asignará un consultor 203 (k) para estimar los costos de remodelación o reparación.
Ya sea que obtenga un préstamo de construcción a permanente o de rehabilitación, el trabajo estará sujeto a inspecciones a medida que avance el proyecto.
Tipos de préstamos de construcción de la FHA
- Préstamo de construcción a permanente de la FHA: Un préstamo de construcción a permanente de la FHA financia la construcción de una casa, incluida la compra de la tierra o el lote, luego se convierte en una hipoteca de la FHA regular. Esto también se conoce como un préstamo único o de cierre único; No tendrá que pagar los costos de cierre por dos préstamos separados.
- Préstamo de rehabilitación de la FHA 203 (k): Un préstamo de la FHA 203 (k) financia el costo de comprar una casa existente y completar renovaciones y reparaciones. Hay dos tipos de préstamos 203 (k): un estándar 203 (k) para renovaciones que cuestan $ 75,000 o más, y un 203 (k) limitado para proyectos a menor escala y menos costosos. Cualquiera de las opciones le permite obtener un préstamo, en lugar de dos, comprar y rehabilitar una casa.
Cómo obtener un préstamo de construcción de la FHA
Puede obtener un préstamo de construcción de la FHA de un prestamista aprobado por la FHA, aunque no todos los prestamistas de la FHA ofrecen este tipo de financiamiento. Si no está seguro de por dónde comenzar, busque en la lista de prestamistas del Departamento de Vivienda y Desarrollo Urbano de los Estados Unidos por estado o condado. También puede filtrar para 203 (k) prestamistas, si ese es el tipo de préstamo que busca.
A partir de ahí, el proceso implica conectarse con un contratista y obtener preventamente el financiamiento. Aquí hay una descripción general:
- Prepare su crédito y finanzas. Las tasas de interés del préstamo de construcción a menudo son más altas que las tasas para una hipoteca regular. Si bien puede obtener un préstamo de la FHA con un puntaje de crédito relativamente bajo y un pago inicial, un mejor puntaje y un pago inicial más alto podría ayudarlo a obtener una tasa más baja y pagar menos en seguro hipotecario. Si planea construir una casa nueva, también querrá ahorrar efectivo adicional para los inevitables excesos de presupuesto que surgen en la construcción. Aquí hay más sobre el costo de construir una casa.
- Asociarse con un contratista y agente de bienes raíces. Un agente de bienes raíces puede ayudarlo a encontrar la parcela correcta de tierra, lote o fijador. Y si planea construir una casa o renovar una propiedad existente, deberá trabajar con un contratista para estimar sus costos y elaborar planes. Su prestamista los querrá para aprobar su préstamo. Si obtiene un préstamo 203 (k), también trabajará con un consultor 203 (k).
- Obtenga previamente un préstamo de construcción o rehabilitación. Deberá cumplir con los requisitos de préstamos de la FHA y cualquier otro criterio que su prestamista estipule. Si califica, su prestamista basará el monto del préstamo en el valor tasado después de la construcción o después de la renovación de la casa.
Cómo elegir un prestamista de préstamos de construcción de la FHA
Muchos tipos de prestamistas hipotecarios ofrecen préstamos de la FHA, pero no todos ofrecen préstamos de construcción de la FHA. Puede buscar prestamistas aprobados por la FHA en su área en el sitio web de HUD, o comenzar con nuestras guías a los mejores prestamistas de hipotecas de la FHA y los mejores prestamistas hipotecarios de rehabilitación de la FHA 203 (k).
Una vez que haya encontrado algunos prestamistas que le guste, investigue de la manera que lo haría con cualquier otro prestamista, incluida la lectura de reseñas y la programación de un chat con un oficial de préstamos. Querrá asegurarse de que su prestamista ofrezca tarifas competitivas y tarifas bajas, y que el representante que le asigna es receptivo y útil. Si es posible, intente obtener previamente con tres prestamistas para que pueda elegir la mejor oferta.
Alternativas a un préstamo de construcción de la FHA
Un préstamo de construcción de la FHA es solo un tipo de financiamiento de construcción. Si bien puede ayudarlo a construir o renovar una casa, no puede usarla para una propiedad de inversión o una casa de vacaciones, y tendrá que pagar primas de seguro hipotecario, lo que aumenta sus costos. Aquí hay alternativas a considerar:
- Préstamos de construcción convencionales: Más ampliamente disponible que los préstamos de construcción de la FHA, los préstamos de construcción convencionales incluyen opciones de construcción a permanente y solo de construcción. Pero hay dos desventajas. Primero, deberá obtener un pago inicial más alto que si eligiera un préstamo respaldado por la FHA. En segundo lugar, el puntaje mínimo de crédito para el financiamiento de préstamos de construcción que no está respaldado por la FHA es generalmente más alto. Dicho esto, no tendrá que pagar un seguro hipotecario por el plazo completo del préstamo, a diferencia de la mayoría de los prestatarios con un préstamo de la FHA.
- Préstamo de renovación: En lugar de un préstamo 203 (k), puede analizar un préstamo de renovación de homestilo convencional, que proporciona financiamiento para hasta el 75 por ciento del valor de la renovación después del hogar.
- Préstamos de construcción de VA o USDA: Si usted es miembro del servicio o veterano, o tiene un ingreso más bajo y desea construir una casa en un área rural calificada, considere un préstamo VA o USDA, respectivamente. Estos no requieren un seguro inicial o un seguro hipotecario y pueden tener estándares de crédito flexibles. Sin embargo, deberá pagar una tarifa de financiación única por el préstamo VA y las tarifas de garantía por un préstamo del USDA.
- Opciones de equidad en el hogar: Si desea realizar mejoras en su hogar u otra propiedad que posea, y ha creado algo de capital, considere un préstamo de capital doméstico o una línea de crédito de capital domiciliario, conocida como HELOC.
- Refinanciar y sacar efectivo: Si las tasas de interés han bajado desde que obtuvo su hipoteca, es posible que pueda refinanciar un préstamo nuevo y más grande con una tasa más baja y cobrar algunos de sus capital para pagar las renovaciones. Esta opción funciona mejor para los propietarios que pueden obtener una tarifa más baja, tienen capital de sobra y planean hacer una remodelación extensa.
